India and UK Negotiate to Overcome Hurdles in Free Trade Agreement

India and the United Kingdom are intensifying diplomatic efforts to resolve critical technical and regulatory disputes delaying the operationalisation of their landmark Free Trade Agreement (FTA). While the pact was signed in July 2025, new protectionist measures and environmental taxes from the UK side have emerged as significant roadblocks to its full implementation.

The Sticking Points: Steel Safeguards and Carbon Taxes

The primary friction points preventing the Comprehensive Economic and Trade Agreement (CETA) from taking effect involve the UK's shifting trade policies. According to Commerce Secretary Rajesh Agrawal, an Indian delegation is currently in London to resolve these "outstanding issues" following high-level discussions between UK Business Secretary Peter Kyle and India’s Commerce Minister Piyush Goyal.

A major concern is the UK's new steel safeguard regime, set to commence on July 1, 2026. Under this framework, the UK intends to slash tariff-free steel import quotas by 60% compared to previous levels. Any imports exceeding these tightened quotas will be hit with a heavy 50% tariff, specifically targeting products that are also manufactured within the UK.

The Impact of the UK’s Carbon Border Mechanism

Further complicating the trade relationship is the UK's plan to implement an import carbon pricing mechanism, similar to the European Union’s Carbon Border Adjustment Mechanism (CBAM), starting in 2027. This move aims to tax carbon-intensive imports to level the playing field for domestic industries.

The financial implications for Indian exporters are substantial. Economic think tank GTRI estimates that approximately $775 million worth of Indian exports could be impacted by this carbon tax. The mechanism will initially target critical sectors including:

  • Iron and Steel
  • Aluminium
  • Fertiliser
  • Cement
  • Hydrogen, Ceramics, and Glass

Once free allowances under the UK’s Emission Trading System (ETS) are fully phased out, the carbon tax could demand between 14% and 24% of the total import value. Given that India’s exports of iron, steel, and related products to the UK reached $893.4 million in the 2025-26 period, this tax represents a major threat to bilateral trade volumes.

فراتر از مسائل دوجانبه میان بریتانیا و هند، مقامات بازرگانی هند در حال مواجهه با پیچیدگی‌های مربوط به رژیم تحریم‌های اتحادیه اروپا علیه روسیه هستند. گزارش‌هایی وجود دارد که نشان می‌دهد حدود ۵۰ شرکت هندی ممکن است تحت بسته پیشنهادی بیست و یکمین مرحله تحریم‌های اتحادیه اروپا، با محدودیت‌های جدید کنترل صادرات مواجه شوند.

آگراوال، دبیر بازرگانی، خاطرنشان کرد که هند همچنان در حال گفتگو با اتحادیه اروپا در مورد این تحریم‌ها است و تأکید کرد که اگرچه هند معمولاً تحریم‌های تحت رهبری سازمان ملل را به رسمیت می‌شناسد، اما دولت در تلاش است تا از منافع نهادهای هندی که از نظر تاریخی با چنین فشارهای نظارتی روبرو بوده‌اند، محافظت کند.

نکات کلیدی

  • موانع حمایت‌گرایانه: طرح بریتانیا برای کاهش ۶۰ درصدی سهمیه‌های واردات فولاد و اعمال تعرفه ۵۰ درصدی بر واردات مازاد، مانع اصلی در اجرای توافقنامه تجارت آزاد (FTA) است.
  • ریسک مالیات کربن: مکانیسم قیمت‌گذاری کربنِ آتی در بریتانیا می‌تواند ۷۷۵ میلیون دلار از صادرات هند را تحت تأثیر قرار دهد، که در آن مالیات‌های احتمالی بین ۱۴ تا ۲۴ درصد خواهد بود.
  • تلاش‌های دیپلماتیک: مقامات هندی در حال حاضر برای مذاکره جهت دستیابی به یک راهکار در لندن حضور دارند و هدف آن‌ها عملیاتی کردن توافق امضا شده در ژوئیه ۲۰۲۵ است.